Кредиты дадут не всем!

Уважаемые коллеги! 

Согласно данным за I квартал 2020г. поступления в бюджет Российской Федерации от НДПИ сократились более чем на 50%. Доходы от налога на прибыль сократились на 41%, а от НДС – на 27%. Поступления от НДФЛ снизились на 14%. На розничном рынке в апреле 2020г. не работало более 36% компаний, а выручка бизнеса упала минимум на 25%. 

Второй квартал даст еще большее падение, т.к. пик “самоизоляции” выпадает именно на него. После этого произойдет огромный провал реальных доходов граждан в нашей стране. По моему мнению, этот негативный фактор для нашей экономики и всех граждан в целом наложится и на другие негативные факторы, в том числе, на фактор закредитованности населения. 

1). По состоянию на 4 квартал 2019г. в России хотя бы 1 банковский займ имели 54% населения. А общий долг населения перед банками по состоянию на 01.01.2020г. превышает двадцать триллионов рублей.

По состоянию на I квартал 2020г. только 11,9 % граждан имеет месячный доход более 60 000 рублей, 55% граждан имеют доход, не превышающий 27 000 рублей в месяц, а 25% граждан “ЖИВЕТ” на доход менее 15 000 рублей ежемесячно. 

При этом, порядка 10 000 000 (десяти миллионов) граждан России выплачивают по кредитам более 80% от всех своих доходов.

Сколько % граждан после “самоизоляции” будут продолжать исправно оплачивать свои кредиты? Считаю, что не знают даже сами банки.

Согласно данным Росправосудия за 2019г., каждое 3-е гражданское дело в стране — было дело кредитора против заёмщика. Общее количество дел превысило 7 000 000 (семь миллионов). Прирост количества должников выглядит следующим образом:

-2014 год — более 1 500 000 (один миллион пятьсот тысяч) человек;

-2017 год — более 3 200 000 (три миллиона двести тысяч) человек;

-2019 год — более 5 500 000 (пять миллионов пятьсот тысяч) человек.

Согласно данным ФССП за 2019г., в производстве службы судебных приставов находится более 10 500 000 (десяти миллионов пятисот тысяч) дел по кредитным долгам граждан. 

2).  Согласно обзору Банка России, доля задолженности граждан России (доля проблемных займов) перед МФО увеличилась в 2019 году до 28% от общего размера задолженности. При этом, качество портфелей МФО планомерно снижалось последние 3 года и без наступления пандемий и введения режима “самоизоляции”. 

Согласно обзору того же Банка России, доля задолженности граждан России перед МФО на конец апреля 2020 года увеличилась до 41 % от общего размера задолженности.  В этой ситуации МФО были вынуждены резко ужесточить требования к заемщикам и уменьшать размеры выдаваемых займов. 

Согласно данным Национального бюро кредитных историй (НБКИ), сумма выданных микрозаймов  (за апрель 2020 года) составила 7,8 миллиарда рублей, что на 38,3% меньше показателя марта 2020 года и на 41,3% меньше уровня апреля 2019 года. 

Меня просили высказать мое мнение о происходящем на долговом рынке в стране на конец 1 квартала 2020 года. Просили — высказываю. 

Как обычно напоминаю, что это исключительно мое мнение, подозреваю, что для многих читателей оно может казаться неправильным.

Мнение мое очень простое:

1). в связи с резким снижением возможности для граждан получить заемные средства для погашения текущей задолженности, они будут вынуждены массово пользоваться другими инструментами — “кредитными картами” в особенности. Считаю, что в конце 4 квартала текущего года мы увидим резкое увеличение задолженности граждан именно в этом сегменте рынка, что впоследствии сильно скажется на общей устойчивости Банков. 

2). в связи с увеличением количества “кассовых разрывов” и невозможности получения новых кредитов или возможности реструктуризировать задолженность, часть предпринимателей будет вынуждена получать заемные средства в потребительских кооперативах и у граждан, предоставляющих займы, под залог личного имущества — особенно автотранспорта.

3). Еще одной проблемной зоной может стать ипотека. Причина тут очевидна, т.к. сказать, сколько граждан России потеряют работу к концу 2020 года, не сможет сейчас никто. Около трети российских предприятий отправляли  своих работников во время “самоизоляции”в отпуск без содержания. Еще 20% существенно снижали зарплаты на время карантина. Увольнения работников начали уже более 16% компаний. Пик безработицы, вероятно, придется на конец второго — начало третьего квартала 2020г. Тогда станет понятно, сколько предприятий останется на рынке. 

Просрочкой по ипотеке считается задолженность гражданина на срок более 90 дней, поэтому серьезные проблемы стоит ждать через три-четыре месяца. 

По итогам 2020 года показатель просроченной задолженности по ипотеке может вырасти до 5–6% — и это очень большая цифра, сейчас задолженность не превышает 1,5 % от общего размера задолженности. 

После этого мы без сомнений увидим еще больший всплеск судебных разбирательств, сторонами которого будут кредитор и заемщик, и это мне кажется уже неизбежным.

Учитывая все это, юридическое сообщество готовится к новой волне банкротств физических лиц, и сейчас из каждого “утюга”  мы слышим о волшебной процедуре списания долгов через суд.

В целом я положительно отношусь к возможности банкротства граждан. Однако, минимальная (общая) сумма по долгам в размере 500 000 (пятьсот тысяч) рублей мне кажется чрезмерной. 

Как будет работать механизм упрощенного “внесудебного” банкротства — сейчас доподлинно сказать не могу. Если кто-то может предоставить подробный алгоритм, буду очень признателен. 

Краткие выводы:

1). Снижение ключевой процентной ставки Центрального банка РФ неизбежно приведет к снижению количества вкладов граждан  и перераспределению этих вкладов в более доходные, но более рискованные инструменты. В связи с этим, настоятельно не рекомендую вкладывать в 2020-2021г.г. деньги в потребительские кооперативы, т.к. именно они финансируют большинство МФО, выдающих микрозаймы.

2). Также крайне не рекомендую приобретать рублевые корпоративные облигации Российских компаний (за исключением крупнейших: типа Сбербанк, РЖД и т.д.). Попытка получить годовую процентную доходность 8-10% может повлечь для Вас потерю всех вложенных средств. Еще раз повторяю: волна корпоративных дефолтов наступит с вероятность более 90% и может длиться 2 года и более.

3). Если у Вас все же имеются денежные средства, которые Вы готовы инвестировать в долговой рынок, для Вас фактически остаются только обеспеченные залогом займы. Еще лучше, если эти займы, номинированные в валюте, отличной от Российских рублей. Все остальное очень рискованно. 

Удачи.